Marchés

SNI et LafargeHolcim ont l’intention de proposer aux organes de gouvernance de Lafarge Ciments et de Holcim Maroc une fusion-absorption de Holcim Maroc par Lafarge Ciments, sur la base d’une parité d’échange égale à 1,20 action Lafarge Ciments pour 1 action Holcim Maroc.

Cette opération sera accompagnée d’un rééquilibrage, réalisé par une cession à la SNI de la moitié des actions nouvelles LafargeHolcim Maroc reçues par LafargeHolcim à l’issue de la fusion. Ce rééquilibrage sera suivi d’un apport des actions nouvelles détenues par la SNI et LafargeHolcim à Lafarge Maroc permettant à :

• SNI et LafargeHolcim de conserver leur contrôle paritaire de Lafarge Maroc ;

• Lafarge Maroc de conserver la majorité du capital et le contrôle de LafargeHolcim Maroc.

Le projet de rapprochement des deux sociétés a reçu l’accord du Chef du Gouvernement au mois d’octobre 2014.

L’opération sera soumise au visa de l’Autorité Marocaine du Marché des Capitaux. Ses modalités seront déterminées par les Conseils d’Administration et présentées au vote des Assemblées Générales Extraordinaires de Lafarge Ciments et de Holcim Maroc et aux autres conditions et dispositions usuelles.

Par ailleurs, dès la réalisation de la fusion, LafargeHolcim et SNI proposeront au Conseil d’Administration de l’entité fusionnée, LafargeHolcim Maroc, la distribution d’un dividende exceptionnel prélevé sur la prime de fusion.

Le chiffre d’affaires combiné des deux sociétés représentera plus de 8 milliards MAD (pro forma 2015). LafargeHolcim Maroc restera coté en bourse, et constituera la première capitalisation boursière industrielle de la bourse de Casablanca et le deuxième groupe cimentier coté en Afrique.

La création de LH Maroc Afrique

SNI et LafargeHolcim ont convenu d’élargir leur partenariat historique, initié il y a plus de 40 ans, à l’Afrique subsaharienne francophone, notamment dans les pays suivants : Burkina Faso, Côte d’Ivoire, Gabon, Mali, Mauritanie, République Démocratique du Congo, République du Congo et Sénégal.

Le projet sera porté par LH Maroc Afrique, filiale à 100% de leur joint-venture marocaine Lafarge Maroc. Cette nouvelle société, qui sera le véhicule de développement de LafargeHolcim et de SNI dans la zone, se fixe pour objectifs :

• d’investir dans la production de ciments et de clinker dans les pays d’Afrique subsaharienne francophone, où les besoins en logement

et en infrastructure présentent des opportunités majeures de développement ;

• de développer des synergies avec LafargeHolcim Maroc, notamment à travers l’exportation de clinker ou de ciment à partir du Maroc.

Ce faisant, les partenaires font du Maroc un hub régional au service du développement des économies de pays d’Afrique subsaharienne francophone.